13.2：使用有效利率法计算长期负债的摊销

当消费者借钱时，她不仅可以期望偿还 借款，还可以为 借款支付利息。 当她定期偿还贷款，在一段时间内偿还本金和利 息并支付等额金额时， 这些票据被视为全额摊销的票据。 在这些定时付款中，她支付的部分是利息。 尚未到期的 借款金额通常称为本金。 在她支付 了最后一笔款项后，她不再欠任何款项， 贷款已全部偿还或摊销。 摊销 是在贷款期限内将贷款还 款中的本金和利息分开的过程。 全额摊销的贷款将在到期期结束时全 额偿还。

在以下示例中，假设借款人从银行获得了一笔 为期五年、价值 10,000 美元的贷款。 在接下来的 五年中，她将在年底以五笔等额还款来偿还贷款。 银行要求的年利率为12％。

利率通常按年报价。 由于她的年 利率为12％，因此借款人 每年必须为其所欠本金支付12％的利息。 如上所述，这些 是等额的年度还款额，每笔还款首先用于任何 适用的利息支出，剩余资金减少贷款的本金余额。

在全额摊销贷款中每次还款后，本金会 减少，这意味着由于五笔还款金额相等， 分配给利息的部分每年都会减少，分配给本 金减免的金 额将相等增加。

我们可以使用使用M icrosoft Excel或其他财务软件准备的摊销表或时间表来显示贷款期限内的贷款 余额。 摊销表 计算每 笔付款的利息和本金分配，会计师使用该表进行日记账分录。 本章稍后将讨论这些 期刊条目。

编制摊销表的第一步是 确定年度贷款还款额。 10,000美元的贷款金额是今天的 价值，从财务角度来看，称为现值 （PV）。 由于还款将分为五笔等额付款， 因此这是一种年金。 从年金表中查看 5 个 周期和 12% 利息的现值。 该系数为 3.605。 将本 金10,000美元除以系数3.605得出2,773.93美元， 即每年还款的金额。 在本章的其余部分中， 我们将提供必要的数据，例如债券价格和付款 金额；您无需使用现值表。

在支付第一笔款项时，一部分是利息，一部分 是本金。 要确定 利息的付款金额，请将本金乘以利率（10,000美元× 0.12），得出1200美元。 这是当年 收取的利息金额。 付款本身（2,773.93美元）大于 该时期的所欠利息，因此剩余的 付款将用于支付本金。

图13.7 显示了这笔10,000美元贷款的摊销表， 为期五年，年利率为12％。 假设最后一 笔付款为2,774.99美元，以消除1.06美元的潜在 舍入误差。